มิติหุ้น- MCS ดาวเด่นในกลุ่มเหล็ก! ชี้ P/E ต่ำกลุ่ม 7.9 เท่า ชูยิลด์สูง 6.4% แถม Net Margin สูงปรี๊ด 12.9% มีลุ้นหุ้นวิ่งชน 11 บาท จับตาช่วงครึ่งปีหลังฟันกำไรกว่า 100 ล้านบาท /ไตรมาส เหตุ “รับเหมาใหญ่ญี่ปุ่น” ซุ่มป้อนออเดอร์ล็อตใหม่ เพื่อรองรับงานโครงสร้างพื้นฐานและ ‘โอลิมปิกครั้งที่ 32’ คาดทั้งปี 62 กำไรนิวไฮ 419 ล้านบาท ปี 63 แตะ 513 ล้านบาท
ผู้สื่อข่าว “มิติหุ้น” รายงานว่า บมจ.เอ็ม.ซี.เอส.สตีล หรือ MCS โดย “นายไนยวน ชิ” ประธานกรรมการประธานเจ้าหน้าที่บริหาร เผยว่า บริษัทได้เซ็นสัญญารับจ้างผลิตงาน ที่ประกาศหลังจากประชุมผู้ถือหุ้นปีนี้ โดยมีจำนวนงานที่ได้รับมาทั้งสิ้น 135,823 ตัน โดยงานส่วนใหญ่ 120,000 ตัน จะเริ่มรับรู้รายได้ตั้งแต่ปลายปีนี้จนถึงปลายปี 2564 และบางส่วนจะรับรู้รายได้ในปี 2565
ออเดอร์ล้นรับโอลิมปิก
ด้านแหล่งข่าววงการอุตสาหรรม เผยว่า ช่วงที่เหลือของปี 62 MCS จะทยอยรับงานโครงสร้างเหล็กเข้ามาอย่างต่อเนื่อง ทั้งจากลูกค้าใหม่ๆ และลูกค้าหลักทั้ง 4 ราย ได้แก่ บ.คาจิมา คอร์ปเปอเรชั่น ,บ.ทาเกนากา คอร์ปเปอเรชั่น ,บ.ชิมิสุ และ บ.โอบายาชิ ซึ่งเป็นผู้รับเหมารายใหญ่ในประเทศญี่ปุ่น และยังมีสาขากระจายอยู่ทั้งในทวีปเอเชีย หรือเป็นฐานลูกค้าหลักคิดเป็น 90 % ของรายได้รวม โดยจะทยอยสั่งออเดอร์ล็อตใหม่ๆเข้ามา เพื่อรองรับงานโครงสร้างพื้นฐานในประเทศญี่ปุ่น และโครงสร้างอาคารสนามกีฬาแห่งชาติประเทศญี่ปุ่น เพื่อรองรับ “กีฬาโอลิมปิกครั้งที่ 32” ที่จะจัดในกรุงโตเกียว ประเทศญี่ปุ่น ระหว่างวันที่ 24 ก.ค.ถึง 9 ส.ค.63
P/Eต่ำ-มาร์จิ้นสุดโต่ง
บล.เมย์แบงก์ กิมเอ็ง ( ประเทศไทย) เผยว่า กรณีที่ MCS ทยอยรับออเดอร์ต่อเนื่องนั้น ทำให้คาดว่าช่วงครึ่งปีหลังกำไรจะพุ่งขึ้นมากกว่า 100 ล้านบาทต่อไตรมาส เพราะจะเริ่มรับรู้งานใหม่จากญี่ปุ่นซึ่งมีกำไรดี โดยทั้งปี 62 คาดกำไรสุทธิที่ 419 ล้านบาท และ ปี 63 กำไรสุทธิจะโตเด่นขึ้น 513 ล้านบาท เติบโต 22.5% จากปีก่อน
โดย MCS มีจุดเด่นตรงที่ราคาซื้อขาย P/E และ P/BV ต่ำ แถมให้ปันผลดี โดยคาหุ้น MCS ซื้อขายบน Valuation ที่ถูก คือ ปี 63 จะซื้อขาย P/E เท่ากับ 7.9 เท่า P/BV เท่ากับ 1.2 เท่า และ มีอัตราเงินปันผลตอบแทน 6.4% ดังนั้นแนะนำ “ซื้อ” เป้าหมาย 10 บาท บนฐาน Average Forward PE เท่ากับ 9.2 เท่า
ชี้เป้า 11.00บ.-อัพไซด์58%
ด้าน “นักวิเคราะห์หลักทรัพย์แห่งหนึ่ง” เผยว่า ฝ่ายวิจัยแนะนำ “เพิ่มน้ำหนัก” เข้าลงทุนในหุ้น MCS เพราะช่วงเดือน ต.ค.นี้ คาดจะรับออเดอร์ล็อตใหม่เพิ่มเข้ามาไม่น้อยกว่า 40,000-50,000 ตัน ซึ่งเป็นออเดอร์จากฐานลูกค้าเดิมและลูกค้าใหม่ 2 ราย หลักๆ เพื่อรองรับงานพัฒนางานโครงสร้างพื้นฐานในประเทศญี่ปุ่น ,รองรับ“กีฬาโอลิมปิกครั้งที่ 32” และงานอาคารพาณิชย์ เป็นต้น
ทั้งนี้ MCS นอกจากจะมีค่า P/E และ P/BVต่ำแล้ว ยังมีความสามารถในการทำกำไรแซงกลุ่มฯด้วย ล่าสุดสิ้นไตรมาส 2/62 Net Margin สูง 12.9% เมื่อเทียบกับ BJCHI ที่ 1.6% , SRICHA ที่ -5% และ STPI ที่ -56% ดังนั้นแนะนำ “ซื้อ” เป้าหมาย 11.00 บาท
www.mitihoon.com
